近期，ASIC芯片火爆，AI芯片巨头英伟达正面临新挑战。

上周财报发布后，为客户开发ASIC定制AI芯片的博通股价大幅上涨，让人不禁联想到2023年英伟达股价首次开始上涨时的情景。

现在，博通需要证明自己能够坚持下去，成为人工智能时代的另一个巨头。

股价飙涨38%

自业绩公布以来，博通的股价在两个交易日内飙升了38%，将公司市值推高至近1.2万亿美元。

今年以来，博通累计涨超126%，有望创下自2009年上市以来的最佳年度表现，而英伟达累计涨超166%。

此次股价上涨的核心是，博通预测到2027财年，它为数据中心运营商设计的人工智能组件的潜在市场将达到900亿美元。

不过，要实现这些，博通还有很多工作要做。

博通股价飙涨的同时，多家华尔街公司也上调了目标价和估值。

不过，据彭博社汇编的数据，自业绩公布以来，分析师将博通的平均目标价上调了19%，但仍未能跟上其股价上涨的步伐。

又一 “英伟达时刻”？

不少华尔街分析师将当下的博通与一年半前的英伟达做类比。

持有博通的Mahoney Asset Management首席执行官Ken Mahoney表示：“这有点像一年半前英伟达的时刻，他们打破了数字，每个人都不得不追赶并追逐它。”

Mahoney指出，博通向投资者展示了人工智能计算的需求如此之大，以至于除了英伟达之外，其他企业也有足够的发展空间。

Rational Equity Armor Fund的投资组合经理Joe Tigay表示：“我发现博通和英伟达有很多相似之处。”

Joe Tigay认为，有理由相信博通的股票可以像英伟达一样实现可持续增长。“显然，博通仍需要实现38倍的市盈率，但今年它已经表现出良好的增长和执行力”。

目前，博通的市盈率正在逐步接近创纪录的水平，这可能表明其股价上涨空间有限。

不过，并非每一个“英伟达时刻”都变成了持续增长，一些公司未能达到预期或股价上涨停滞。

芯片公司Arm在今年2月给出了乐观的预测，并表示这“只是人工智能繁荣的开始”，引发了公司股价在接下来的三个交易日中飙升93%。

不过，Arm的股价此后并没有太大上涨，目前已较7月的高点下跌了20%以上。

对此，Mapsignals的首席投资策略师Alec Young表示：“现在说我们是否会看到一系列像英伟达那样的爆发，还为时过早。博通做得非常好，但这些事情并不总是有好结果。”