2021年，广州有位朋友以48万元购买了一套41平米的双层公寓。他原本打算一层自住，另一层出租，等资金紧张时再转手卖掉。然而，事与愿违，房价下跌超过20万元，直到现在依然无法卖出。这位朋友眼看着自己辛辛苦苦积累的50万元积蓄缩水近半，心急如焚。

近年来，楼市的波动让许多投资者感到困惑，仿佛坐上了过山车。许多人手中拥有50万元，难以决定是选择购房还是将资金存入银行。让我们来深入分析一下当前的楼市状况：

楼市现状

1. 新房市场的困境

2025年1月，百城新房均价环比微涨0.23%，乍看之下似乎是利好的信号，但实际上却是开发商的“伎俩”。他们专注于推销核心区域的豪宅，凭借高价房拉高了整体均价。这一策略在上海尤为明显，20万元/平的豪宅几乎秒售一空，而郊区的房价即使降价20%，依然无人问津。普通楼盘的销售状况远不如豪宅火爆。

2. 二手房市场的困境

全国70个城市的二手房均价同比下降，一二三线城市分别下跌了5.6%、7.6%和8.2%。例如，北京朝阳区的一套次新房，售价从800万元跌至550万元，原本每月有20批看房的情况变成了仅有3批。尽管像北京这样的大城市核心区的房价还可通过产业和人口的支撑有所维持，但三四线城市的情况则截然不同，许多地方陷入了“降价—观望—再降价”的恶性循环。以我老家的县城为例，房价从每平方米1.2万元跌至8000元，依然难以售出，城市间的房价分化愈加显著。

50万元该买房还是存银行？

显然，在目前的市场环境下，将50万元存入银行比买房更为可靠。例如，将这笔钱存入银行，一年能赚取7500元的利息，虽然不多，但至少保证了资金的安全。如果选择购房，可能会面临每年亏损7-15万元的风险，损失相较于银行存款利息要大得多。

当前，现金流的灵活性更能应对失业或突发风险。例如，一位在深圳做程序员的朋友手里有50万元存款，失业后依靠存款利息维持了半年，最终找到了新工作。而南京一位年轻人则在此前选择购房，如今在失业后面临着还不上贷款的问题，最终不得不降价出售房产，损失超过30万元。

存款尽管受通胀影响，但相比投资房产，至少保持了资金的流动性。假设2025年CPI上涨2.3%，存款利率为1.5%，50万元存款一年会损失约4000元购买力。但若投资三四线城市的房产，年贬值可能高达10%，一年损失约5万元，且房产流动性差，难以迅速卖出。与此对比，现金虽受通胀影响，至少不是“更糟的选择”。

商界大佬的观点

许多商界大佬都一致认为，楼市已经不再是“安全资产”，现金才是王者。例如，王健林在2018年就曾表示，“房地产繁荣周期很难超过50年，中国楼市已经进入调整期。”他早早将重资产转化为现金流，从而避免了后来的债务危机。其他商界领袖如曹德旺也曾多次强调，“房子不过是一堆水泥砖头，根本不值钱。”随着房产金融属性的消失，非核心城市的房产将只剩下居住属性，不会再有暴涨的可能，甚至会与大家的收入水平挂钩。

众多商界大佬的经历教训表明，在经济不稳定的时期，减少负债、保持现金流，才是生存的关键。楼市当前面临三大向下的压力：

1. 年轻人购房意愿下降

00后比90后少了4700万，而老年人口已经突破3亿。随着社会结构的变化，现在的年轻人买房意愿明显下降。南京一婚介所数据显示，30岁以上未婚青年的购房意愿同比下降60%，许多人表示“继承父辈房产就够了，不婚不育”。

2. 空置房过多

据传，中国空置房的规模已达到1.2亿套，这些房产足以容纳3亿人居住。以重庆某新区为例，晚上亮灯率不到10%，当地人自嘲：“当初这里被说成下一个浦东，现在却成了鬼城。”

3. 政策效力有限

降息、降低首付、取消限购和国企收房等政策的出台，并未能根本解决市场问题。专家指出，这些政策只能缓慢房价的下跌，无法解决根本问题，政策的效果已经显得有些力不从心。

该怎么办？

针对手中有50万元的情况，到2025年该选择买房还是存银行，相信大家已经有了答案。以下是一些建议：

1. 不急于购房

如果你手头有存款，不要急于买房，可以选择分散配置，例如做短期定存，选择高息产品，年化收益可达1.8?.5%。或者选择国债、黄金ETF等理财工具，以应对风险。

2. 持有多套房产者应考虑止损

如果你拥有多套房产，尤其是在三四线城市、老破小、郊区等房产，建议果断止损，避免过度幻想房价反弹。

3. 刚需购房者要谨慎

如果你确实需要买房，一定要控制借款额度，避免购置公摊大、楼层过高的房产。记住：只有手中拥有现金，才能度过市场寒冬，等待春天的到来。在当前市场中，现金是保命符，房子有可能成为“烫手山芋”。

以上建议仅供参考，投资需谨慎。